收入逐年上升，手中闲钱渐渐增多，“理财”概念日渐走俏。行进在小康路上的昆明人如何理财？如何处理储蓄、投资和消费的关系？他们乐于选择怎样的投资方式？最近，昆明邦信市场调查研究公司受本报委托，在昆明市四城区范围内对320位市民进行了随机抽样调查，回收有效问卷297份，为我们呈现出春城市民理财的最新信息。


    户均收入的34.6%进了银行


    虽然我国自1996年以来已连续七次降低存贷款利率，目前银行利率水平降至改革开放近20年来的最低点，但春城市民对把钱存进银行仍然痴心不改。调查显示，储蓄以73.7%的提及率成为春城市民最主要的理财方式。并且储蓄额平均占家庭收入的34.6%，最高的达到60%。这客观地反映出目前老百姓的投资渠道不够顺畅，股票证券等投资市场还缺乏应有的吸引力等问题，另外，市民的投资理财心态在一定程度上受到老式家庭理财以及当前医疗、教育、住房、就业、社会保障制度不够完善等因素的影响。


    投资取向：安全第一


    从投资方式看，风险较低、收益较稳定的房地产及保险等投资方式最受欢迎，41.5%的受访者选择保险投资，31.7%的受访者选择房产投资。购房和购买保险方面的投资金额在家庭收入中所占比例较大，特别是在购房方面，其投资金额平均占个人或家庭收入的58.6%，最高的达到90%，


    有一些风险、收益稍高的投资方式也有一定需求，39%的受访者选择投资做生意，26.8%的受访者选择炒股票。


    彩票、债券等也有一定市场，各占17.1%和9.8%。


    而对于一些风险较高的投资方式，如期货、黄金等，几乎无人选择。


    投资回报期望高


    调查还表明，市民普遍对投资回报的期望过高，25.0%的受访者期望的投资

回报率达到100%以上，4%的受访者期望越高越好，4%的受访者表示不知道，没想过，也有12.5%的受访者对投资回报率不太看好，只希望高于同期银行利率。这说明市民在投资时面临一些比较现实的问题，如不具备相关的专业知识，缺乏专业技术指导，对宏观经济把握不定，对投资市场研究不透彻，信息了解不及时详尽等，因此导致市民目前的投资计划性不强，对投资期望回报率没有一个较明确和科学客观的估算。


    主要目标：购房和子女教育


    大部分市民的理财目标是为了购房。调查显示，35.7%的市民进行储蓄或投资是为了购买住房，31.0%的家庭是为了子女教育。一些被调查者表示，由于我国高等教育收费制度的改革，望子成龙的父母们要准备一笔数额较大的钱作为子女的教育花费，因此子女教育也成为理财目标的又一主要方面。随着生活水平的提高，市民除了满足生活必须的消费外，旅游、购车也有了一定的需求倾向，分别有28.6%和25%的受访者的理财目标为“旅游基金”和购车。


    在实现目标的时间预期上，以实现中期目标为主。45.9%的受访者为自己预定的实现目标的时间为3-5年，25.9%的受访者为6-10年，设为短期1-2年的有8.2%，设为长期10年以上的有12.9%，还有7.1%的不确定。我们可以看出，有超过半数的受访者把储蓄或投资的目标设为中期目标。


    收入影响理财


    不同收入层次、不同年龄、不同家庭状况的居民理财方式明显不同。月收入在1000元以下的受访者，投资者的比例最小，仅占11.5%，储蓄者比例也最小，占57.7%。月收入在1000-3000元的受访者，投资和储蓄者的比例都有所提高，分别占42.9%和77.6%。月收入3001-5000的受访者，投资和储蓄的比例又较前一阶段有所提高，分别占到73.3%和93.3%，特别是储蓄者的比例已经接近100%，也就是表明，在此收入层次的受访者几乎都会进行储蓄。月收入在5001-8000的受访者，在消费、储蓄、投资的提及都是100%，根据此数据说明，此收入阶层的受访者消费、储蓄、投资三者都不同程度的有所涉及。收入在8000元以上的受访者，储蓄的提及为66.7%，投资为100%，储蓄比例的下降说明，此收入阶层的受访者在理财方式上，更加注重投资。我们可以看出，市民的收入和储蓄状况还不具备大规模的投资能力，市民收入只能在很大程度上转化为储蓄。


    年龄越长越保守


    调查显示，不同年龄阶段人士的理财目标有所差异，理财的侧重点也有所不同。


    年龄在18-24岁阶段，一般收入不太高且花销大，加之基本没有投资经验，此时的理财重点是节财和应急资金积累，因此储蓄者占了56.3%的比例，但较其他年龄阶段仍是最低的，投资涉及较少，仅为12.5%。


    年龄在25-29岁阶段的，储蓄者比例为78.6%，投资者比例为42.9%。年龄在30-39岁阶段的，储蓄者比例为88.9%，投资者比例为66.7%。这两个阶段的储蓄和投资比例都较前一阶段有所提高，特别是投资的比例有大幅度上升。这一时期，经济收入逐渐增长而且生活开始稳定，提高生活质量成了此时的侧重点，随着家庭成员的增加，医疗保险、子女教育等也成为理财新重点。因此，储蓄仍是理财的主要方式。


    年龄在40-49岁阶段，储蓄者和投资者的比例发生了明显变化，投资比例首次比储蓄比例要高，并且高出33.3%。这一阶段，自身的工作能力、工作经验、经济状况都达到了较好的状态，而且积累了一定的投资经验，此时的理财重点就成为“投资”。


    年龄在50岁以上阶段，此时随着年龄的增长，理财的重点转变为以安度晚年为目的，投资和消费都趋于保守，保本在此时比什么都重要，一般不进行新的投资，尤其是风险投资，因此储蓄者的比例达到了100%，而投资者的比例下降为33.3%。


    婚否：理财的又一界线


    已婚人士较单身人士更注重理财。单身人士储蓄的比例为67.9%，投资比例为26.8%，而已婚人士的储蓄和投资的比例都较前者高，分别为81.4%和60.5%。已婚人士由于需要支出家庭日常消费、子女教育、房屋贷款、购置大件、保健医疗费等家庭负担，所以在理财方面较单身人士更有计划性。而单身人士没有很重的家庭负担，所以更注重消费，消费欲望较已婚人士要强。16.7%的单身人士由于月收入用于消费太多，无法存下钱。9.7%的单身人士觉得投资没有必要，也没有时间经营投资项目。


    在对投资和储蓄目的的调查分析中，可以看出选择购房、旅游和创业为目的的单身人士要比其他人群高出近10个百分比，分别为44.2%、37.2%和34.9%，单身人士可以承受风险高一些的投资，以追求高一些的回报，调查数据显示，33.3%的受访者表示愿意承当少量风险，以追求潜力稍高的报酬。


    呼唤专业化理财服务


    调查显示，春城市民大多自行进行股票、债券的买卖，只有少数人请理财机

构代为理财。在调查中了解到，有21.6%的受访者通过职业理财机构进行个人理财，其中大部分选择的是保险公司，而78.4%的受访者则选择自己理财。目前我国主要提供个人理财服务的机构为银行、证券公司和保险公司等，但现阶段，由于政策、法律的限制，我国金融机构只能分业经营，因此不能给客户提供专业、全面的投资组合。随着市场的发展，随着我国加入WTO，外国金融机构进入中国市场，个人理财服务市场将逐渐活跃起来。（完）